一 绪论

（一）研究背景与意义

（二）研究内容与研究目标

1.研究内容

2.研究目标

（三）概念界定

1.金融脆弱性

2.宏观效应

3.金融资产

4.金融资产价格波动

（四）研究思路与研究方法

1.研究思路

2.研究方法

（五）创新之处与研究不足

1.创新之处

2.研究不足

二 文献综述

（一）金融脆弱性本质与根源

（二）金融脆弱性成因

（三）金融脆弱性的宏观效应

（四）金融脆弱性与宏观政策

1.金融脆弱性与货币政策

2.金融脆弱性与宏观审慎政策

（五）文献简评

三 金融脆弱性的一般理论

（一）引言

（二）资产价格波动理论

（三）利率市场化理论

（四）信贷顺周期理论

四 资产价格波动与金融脆弱性

（一）引言

（二）基本模型

（三）实证研究设计

1.变量选取与数据说明

2.计量模型设立

（四）实证结果分析

1.多元回归分析

2.VAR模型分析

（五）研究结论和政策建议

五 利率市场化与金融脆弱性的宏观效应

（一）引言

（二）理论模型

（三）实证研究设计

1.实证模型与变量说明

2.样本选取与数据来源

（四）实证结果分析

1.回归结果分析

2.模型稳健性检验

（五）研究结论和政策建议

六 信贷错配与金融脆弱性的宏观效应

（一）引言

（二）考虑金融脆弱性的银行与企业最优行为分析

1.违约概率与银行最优契约安排

2.违约概率与企业最优投资规模

（三）DSGE基本模型、数据及指标说明

1.模型描述

2.指标解释

3.数据说明

（四）模型检验与参数估计

1.参数校准

2.参数估计

3.模型检验

（五）模拟结果及分析

（六）研究结论和启示

七 基于宏观效应的金融脆弱性与货币政策框架

（一）引言

（二）不考虑金融稳定目标的货币政策框架

1.货币政策干预资产价格理论模型分析

2.实证分析

3.传统货币政策框架扩展

4.货币政策应对资产价格波动策略

（三）考虑金融稳定目标的货币政策框架

1.纳入金融稳定的货币政策框架理论模型

2.央行实现金融稳定目标的政策策略

八 基于宏观效应的金融脆弱性与宏观政策协调搭配

（一）引言

（二）考虑银行脆弱性的银行与借款者最优行为分析

1.违约概率与银行最优契约安排

2.违约概率与企业最优投资规模

（三）DNK-DSGE基本模型、数据及指标说明

1.模型描述

2.数据分析

3.参数设定

4.模型检验

（四）模拟结果及分析

（五）研究结论与政策建议

九 研究结论与工作展望

（一）研究结论

1.资产价格波动与金融脆弱性研究结论

2.利率市场化与金融脆弱性宏观效应研究结论

3.信贷错配与金融脆弱性宏观效应研究结论

4.基于宏观效应的金融脆弱性与货币政策研究结论

5.基于宏观效应的金融虚弱性与宏观政策协调搭配研究结论

（二）工作展望

1.关于跨境资本流动对金融脆弱性的影响

2.关于资产价格波动对不同性质金融脆弱性的影响

参考文献